Полудемон по имени Инуяша, при попытке похитить магический шар Shikon no Tama, дающий демонам огромную силу, был остановлен Кикё -хранительницей артефакта. Она же своей стрелой навсегда пригвоздила неудачливого вора к дереву, но после этого умерла от ран.
Примерно через 500 лет простая школьница Кагомэ в поисках своего сбежавшего кота спускается к древнему колодцу, расположенному в часовне рядом с её домом. Из колодца на неё набрасывается монстр и утаскивает её в колодец, упав в который, она попадает в прошлое. Выбравшись из колодца, девушка оказывается в совершенно незнакомом месте. В поисках дома она находит Инуяшу, который вот уже 50 лет “благополучно” висит пришпиленный к дереву, стрелой торчащей из груди. Кагомэ попадает в плен к местным жителям, принявшим её за youkai. Поняв, что она просто человек, они отпускают её. Чуть позже на неё снова нападает демон из колодца. Спасаясь от него, она вынуждена освободить Инуяшу. Во время боя из тела Кагомэ выпадает Shikon no Tama. Но Инуяша не может захватить его, поскольку местная священница Каеда - младшая сестра Кикё - накладывает на него такое заклинание, что стоит Кагомэ произнести "сидеть", как I Инуяшу немедленно припечатывает к земле.
Позже Shikon no Tama попадает в лапы адского ворона, которого Кагомэ убивает его из лука, но своей стрелой она случайно раскалывает и Shikon no Tama, части его разлетаются по всему миру и теперь только Кагомэ и Инуяша вместе могут собрать все части. Поскольку Кагомэ является новым воплощением души Кикё, то только она может чувствовать близость Shikon no Tama и видеть его через любые препятствия. Инуяша же обладает достаточной силой, чтоб бороться с любыми опасностями этого мира, ведь они не единственные, кто собирает части Shikon no Tama.